سهام «حرکت اول» در «همراه‌مکانیک» به ۲۵.۹ درصد رسید؛ رأی اعتماد به مدل «خودروی کارشناسی‌شده»
سهام «حرکت اول» در «همراه‌مکانیک» به ۲۵.۹ درصد رسید؛ رأی اعتماد به مدل «خودروی کارشناسی‌شده»
در ادامه چینش پرتفوی دیجیتالِ همراه اول، بازوی سرمایه‌گذاری آن یعنی «شرکت کسب‌وکارهای نوپای حرکت اول» با تزریق بیش از ۱۲ میلیارد تومان سرمایه، سهم مالکیت خود در استارتاپ «همراه‌مکانیک» را از ۱۸.۶۹ درصد به ۲۵.۹۰ درصد افزایش داد.
صورت‌های مالی میان‌دوره‌ای ۶ ماهه منتهی به ۳۱ خرداد ۱۴۰۴ نشان می‌دهد «همراه‌مکانیک» طی این دوره به ۱۰۰ میلیارد تومان درآمد عملیاتی و ۵۱ میلیارد تومان سود خالص رسیده است؛ در حالی که کل درآمد سال مالی منتهی به ۳۰ آذر ۱۴۰۳ حدود ۷۰ میلیارد تومان و سود خالص تنها ۱.۵ میلیارد تومان بوده است.
این جهش، سیگنالی روشن از بهبود واحدهای اقتصادی کسب‌وکار و بلوغ مدل «کارشناسی، قیمت‌گذاری و فروش امن خودروی کارکرده» است.
رسیدن سود خالص ۶ ماهه به ۵۱ میلیارد تومان نشان می‌دهد حاشیه سودِ خدمات کارشناسی، قیمت‌گذاری، تضمین معامله و درآمدهای جانبی (بیمه، خدمات تکمیلی…) از «مرحله آزمایش» عبور کرده و مقیاس‌پذیر شده است.
همچنین، نباید فراموش کرد که «حرکت اول» ذاتاً یک CVC است؛ دسترسی به رسانه، داده‌های رفتاری در مقیاس، و کانال‌های توزیع کم‌هزینه، هزینه جذب مشتری (CAC) را برای یک مارکت‌پلیس خدمات خودرویی کاهش می‌دهد و نرخ تبدیل را بالا می‌برد.
در بازار فعلی خودرو، کاهش قدرت خریدِ خودرو صفر و ریسک‌های فنی پنهان، تقاضا برای «معامله همراه با کارشناسی و تضمین» را بالا برده؛ مسیری که همراه‌مکانیک از ابتدا روی آن سرمایه‌گذاری کرده است.
بیشتر بخوانید
«همراه‌مکانیک» چه می‌فروشد؟
هسته مزیت رقابتی این استارتاپ، یکپارچه‌سازی فرایند پرریسک خریدوفروش خودروی کارکرده است: درخواست آنلاین، اعزام کارشناس، گزارش استاندارد و شفاف، قیمت‌گذاری مبتنی بر داده، تطبیق فروشنده/خریدار و بستن معامله در بستر امن.
هر «اصلاح کوچک» در این زنجیره —از دقیق‌تر شدن الگوریتم قیمت‌گذاری تا کوتاه‌تر شدن زمان تطبیق— مستقیماً خودش را در کاهش لغو معامله، افزایش کارمزدِ تحقق‌یافته و رشد تکرار خرید نشان می‌دهد؛ چیزی که اعداد ۶ ماهه ۱۴۰۴ تأییدش می‌کند.
بازار خودرو دست‌دوم ایران، بازیگران متنوعی دارد: پلتفرم‌های آگهی، سرویس‌های کارشناسی مستقل و بازیگران یکپارچه (C2B2C). «همراه‌مکانیک» در دسته‌ی سوم می‌نشیند؛ جایی که ارزش افزوده‌اش از «تجمیع خدمت» می‌آید، نه صرفاً از نمایش آگهی.
از منظر مالی، جهش سودآوری ۶ ماهه اخیر ریسک ارزش‌گذاری را تا حد زیادی کاهش داده و خرید اضافه‌سهام از سوی حرکت اول را اقتصادی‌تر کرده است.
در سطح عملیاتی نیز همراه‌مکانیک به نقطه عطفی رسیده که نرخ تبدیل درخواست به معامله بالا رفته و فاصله زمانی تا تکمیل تراکنش کوتاه‌تر شده است؛ نتیجه آن که بازگشت سرمایه در بازاریابی (ROMI) بهبود یافته و تزریق منابع تازه برای رشد، منطقی‌تر به نظر می‌رسد.
علاوه بر این، مسیر گسترش به خدمات پیرامونی نیز پیش روی شرکت باز است. بسته‌بندی خدماتی همچون بیمه، سرویس‌های دوره‌ای، گارانتی، تأمین مالی خرد یا مدل «درجا‌فروشی» (Instant Buy) می‌تواند حاشیه سود را تثبیت کرده و وابستگی شرکت به کارمزد صرف معاملات را کاهش دهد.
با وجود رشد خیره‌کننده همراه‌مکانیک، مسیر پیش‌رو خالی از ریسک نیست. چرخه اقتصاد کلان و نوسانات نرخ ارز، در کنار سیاست‌گذاری واردات خودرو، به‌طور مستقیم بر قیمت خودروهای کارکرده و سرعت گردش موجودی اثر می‌گذارد و می‌تواند سودآوری شرکت را تحت‌تأثیر قرار دهد.
از سوی دیگر، تداوم رشد وابسته به اعتماد مشتریان و کیفیت کارشناسی فنی است؛ هر ضربه اعتباری یا افزایش شکایات پس از معامله، نرخ ارجاع و خرید تکراری را تهدید خواهد کرد. همچنین، رقابت ابرپلتفرم‌ها —چه مارکت‌پلیس‌های آگهی و چه سوپراپ‌های بزرگ— در صورت ورود جدی به زنجیره کارشناسی و تضمین معامله، آن هم با یارانه یا مقیاس گسترده، می‌تواند فشار مضاعفی بر کارمزدها و هزینه جذب مشتری همراه‌مکانیک وارد کند.
ترکیب سودآوری ۶ ماهه به‌علاوه افزایش سهم سهامدار راهبردی به‌روشنی نشان می‌دهد که «همراه‌مکانیک» از فاز بقا، وارد فاز مقیاس با کیفیت سود شده است. اگر تیم محصول و عملیات بتواند زمان تا معامله را باز هم کوتاه و سبد خدمات پیرامونی را کامل کند، مسیرهای بعدی —از جذب سرمایه‌ی بزرگ‌تر تا مشارکت‌های ساختاری با بازیگران بیمه/بانک— در دسترس خواهد بود.
منبع : زومیت
